你的金錢，是你生命力的可量化映射——是你時間、技能、經驗、毅力與人際關係的總和。

想抓什麼，就要先了解什麼#

作者在溫哥華島釣到一條巨大鮭魚時，正得意間嚮導冷靜地說：「牠已經不是你的了。」一隻 2.4 公尺翼展的老鷹從岸邊樹頂飛來，不到一分鐘就把鮭魚從鉤上扯下叼走享用。

這個經驗教會他：要釣到魚，光知道地點和餌料不夠——還要知道誰是你的競爭對手。

想要追求婚姻、想要追求金錢，都是同一個道理。深入理解你想要的對象，是達成它的前提。

許多人想學賺錢的方式是研究成功人士——但你不是 Ace Greenberg、Gary Winnick、Leonard Lauder、Stanley Marcus。你是你自己。從「金錢的本質」這個第一原理出發，比模仿名人更可靠。

金錢到底是什麼？#

打開錢包看：

• 一些骯髒的綠色紙條與不同尺寸的金屬圓片。
• 折起來的支票。
• 背面有褐色磁條的彩色塑膠卡。
• 銀行對帳單上的一串 0 與 1。
• 有公司印章的股票憑證——若公司倒閉，它只代表你擁有幾張舊辦公桌與一台老汽水機的部分所有權。

這些都不是金錢本身——它們只是代表金錢。

真相：你的金錢就是你。

心理學家 William James 寫過：

「最廣義的『自我』是一個人能稱為『我的』的所有事物的總和——不只是身體與心智，還包括衣服、房子、配偶、子女、祖先、朋友、聲譽、作品、土地、馬匹、遊艇與銀行戶頭。它們的興衰會帶給他類似的情緒。」

猶太人對金錢的洞見#

塔木德解釋雅各（Jacob）與神祕對手摔跤的故事：他正準備與兄長以掃（Esau）和好，卻無故折返渡河，與對手搏鬥到天明，留下永久傷痕。原因？他要回去拿落下的財物。

「智者珍惜自己的金錢勝過自己的身體。」——塔木德

這聽似怪異，實則是健康金錢觀的根基：

• 人在工作時是身體加上「創造性能量」的總和。
• 金錢是這份創造能量最有效的量化方式——時間、尊嚴、技能、健康、經驗、毅力的綜合。
• 智者珍視的不是手腳眼耳這些粗糙物質，而是整個自我的創造性。

金錢的使用建立在「信任」之上#

幾乎任何人都能創造金錢，不只政府能：

• 你開支票給修屋頂的師傅 → 你創造了金錢。
• 他不知道你的銀行存款是否足夠、那家銀行是否真的存在——但他相信你不會開空頭支票。他信任你。
• 那張支票可以背書轉讓，在數人之間流通，最後才被存入銀行兌現。在此期間它就是流通貨幣。

**失去信任的代價極大。**2001 年底阿根廷拒絕償還 1,300 億美元債務——之後相當長一段時間內，銀行、公司、個人都不願再接受阿根廷貨幣。

Thaler／Dollar 的字源故事#

16 世紀一位以高道德標準聞名的德國伯爵在他山谷（德文 Thal）裡的銀礦旁開始鑄幣，幣稱為「Thaler」（山谷幣）。他嚴格控制重量與純度——

• 名聲傳遍歐洲，後來荷蘭人模仿鑄成 daalder、daller。
• 最終在英文中成為 dollar。

任何擁有可信賴聲譽的人，都能創造金錢。 它的本質是人與人之間的交易媒介，永遠不可被摻假。

Flooz、Beenz 與 PayPal#

2001 年 Flooz.com 與 Beenz.com 都嘗試創造網路貨幣，雙雙失敗。但 2000 年由南非企業家 Elon Musk 創辦的 PayPal 成功了——

• 不是因為技術，而是因為它建立了安全與信任。
• 至 2002 年被 eBay 收購，現營運於約 200 個國際市場、約 2 億帳戶。

eBay 的雙向評分系統，正是「小鎮裡口碑制度的電子版本」——同樣有效。

金錢無形：一切建立在聲譽#

Ford 汽車公司的 Jacques Nasser 曾為了兩個品牌名「Jaguar」與「Volvo」付出 90 億美元——

• 沒有工廠搬遷、沒有庫存運過大西洋。
• 賣家只需要說一句「品牌歸你了」，支票就匯過去。
• 如果世界三分之四的人在交易前夕集體失憶，這筆交易就會泡湯——因為品牌的價值就建立在人們長年累積的記憶與信任上。

Saatchi & Saatchi 的股價跳水#

1994 年 12 月廣告巨頭 Saatchi & Saatchi 董事會解雇創辦人 Maurice Saatchi。

• 按會計準則：他的去職與資產負債表無關。
• 紐約交易所股價從 9 美元跌到 4 美元。
• 市場明白：少了 Maurice 的腦與人脈，股東持有的不過是桌椅與一台汽水機。

金錢是：

• 一個量化生命力的數字。
• 人際關係強度的隱喻。
• 一張對其他人的「索取」與一份「承諾」的結合體。
• 無形的——只有靠廣大社群的信任網絡才存在。

沒有人，就沒有金錢（就像沼澤、森林這類自然存在不同）。

共同的價值體系創造財富#

Buffett 救 Salomon#

1991 年 Salomon Brothers 因國庫券詐標案瀕臨崩潰。Buffett 持股 16%，挺身擔任臨時董事長：

• 替換大部分高層。
• 說服美國財政部長不把 Salomon 排除在國債拍賣之外。
• 留住關鍵人才。
• 靠的不是財報修補，而是「靈性能量」（spiritual energy）——一種看似輕飄、實則強大的力量。

J.P. Morgan 的證詞#

1912 年參議院聽證會上律師主張「資金來自財產與金錢」。J.P. Morgan 反駁：

「品格才是第一——一個我不信任的人，就算拿出全基督教世界的債券來抵押，也借不到我的錢。」

為什麼美元上印 “In God We Trust”#

德國 1920 年代惡性通膨需要一袋袋鈔票才買得到一條麵包；2009 年辛巴威印過一兆面額——這些事告訴我們：

整個貨幣系統存在的唯一原因，是人們相信錢包裡的塑膠卡與紙條會被兌現。沒有信任，整個系統崩潰。

思想實驗：島上的牧羊人與酪農#

Einstein 受限於規定不能割斷電梯纜繩做實驗，於是改在腦中進行——這就是「思想實驗」。

想像孤島上的小社群隨時間發展，從自給自足走向專業分工：

• 牧羊人生產羊毛。
• 酪農生產牛奶與乳酪。
• 農夫種小麥。
• 起初他們以物易物。

某天牧羊人想用羊毛換乳酪：

酪農：「天氣這麼熱，我家奶牛的奶都快蒸發了，我最不需要的就是羊毛。等天冷了再說吧。」

牧羊人（靈光一閃）：「我給你幾個小金屬圓片，你給我所有我要的乳酪。等天冷了你帶這些圓片來，我給你羊毛。」

酪農：「為什麼我要拿我的好乳酪換你這些金屬片？萬一這週我需要紅蘿蔔，菜農才不收這些東西呢。萬一你贖回前就過世了呢？」

這個對話揭露：金錢需要整個社群「同步買單」才能運作。它的存在前提是「無形的信任網絡」——信任系統必須先於金錢出現。

價值（value）：一樣東西值多少？#

客觀價值並不存在#

一台 2010 Volvo XC60 的吊牌價是 42,150 美元。但：

• 客戶 A 殺價到 39,850 美元成交——它對她值多少？ 一定大於 39,850 美元。
• 客戶 B 沒怎麼殺價就以全價成交——這台車的價值因此提高了嗎？ 沒有。
• 同型 Volvo 空投到婆羅洲的叢林——它值多少？ 也許 7 個番薯，因為當地沒路、沒油，車只能當小堡壘擋箭。
• 大冰山在北大西洋值不了多少錢，拖到波斯灣就能變成寶——幾百萬加侖淡水在那裡值很多錢。

價值不像長度、體積、重量——它不是物體本身的屬性，而是人與物的關係的屬性。

Hayek 與 Menger 的觀點#

• Friedrich Hayek：「價值不是物本身的屬性，而是它與人的關係的某個面向，讓人能在使用決策中考量他人對它的潛在用途。」
• Carl Menger（早 100 年）：「價值是務實的人對於手中物品『對自己生命與福祉之重要性』的判斷。」

希伯來文 kesef（金錢）的字源#

字根 kaf 意為「腳掌」或「手掌」——這暗示為物品增值有兩種方式：

1. 用手工作（加工、製造）。
2. 用腳搬運（運輸到需要的地方）。

萊茵河的兩艘煤船#

作者小時候站在萊茵河畔看到兩艘滿載煤的駁船相向而行。父親解釋：

• 兩組買賣雙方互不認識、不知道附近就有現貨。
• 這是溝通不足的後果。
• 若雙方都打通電話，當地煤價會下降（少了一份運費）、消費者得益、交易者也賣更多。
• 駁船工人也不會吃虧——他們的生活成本下降，且仍有真正需要長距離運輸的訂單。

資訊本身就能創造價值——這就是貿易商的本事，也是為什麼他們常被嫉妒誤解為「無中生有」。

指紋與「神的形象」#

聖經說人按神的形象被造。猶太傳統解釋這指兩件事：

1. 人能像神一樣創造。
2. 每一個人都像神一樣獨一無二。

指紋為什麼長在指尖？ 因為指尖正是創造的工具——上帝把「獨特性」的標記放在「創造性」的器官上。

16 世紀的拉比 Yehuda Loew（Prague）寫道：「時間與空間連結成一體才能被理解。」這比 Einstein 的相對論早了 300 年，與 Minkowski 後來說的話如出一轍。

學會讀財務報表#

不是要你成為會計師——是要你對數字感到自在。

三大好處#

1. 更精準地思考與表達：不再用「合理薪資」、「可負擔住房」這類含糊詞。開始問具體數字，少用「老實說」、「坦白講」。
2. 建立判斷信心：超市購物者能秒換算「每盎司價」比較不同品牌，你也能秒判斷投資與交易。
3. 與世界更有連結：學會把數字當作「與無生命物溝通的語言」。

常被忽略的現金流量表#

• 公司財報通常在貨物送出時就認列營收，但客戶可能 60 天後才付款。
• 現金流量表才是真實的現金進出。
• 若營收衝高、現金回籠卻嚴重落後 → 可能是壞帳危機的前兆。

Quicken / Money 是不夠的#

軟體可以幫你記帳，但只會按按鈕的人無法做出直覺判斷。理解數字背後的意義，才有可能做出聰明的瞬間決策。

人類互動 = 財富#

一個年輕人與一雙閃光球鞋#

20 美元的少年走進鞋店買到他渴望的閃光球鞋。

一筆交易增加了整個系統的總財富 20 美元——

• 顧客賺了 15 美元（情感價值高於價格）。
• 店主賺了 5 美元。
• 這就是 Karl Marx 沒看懂的事：交易讓兩方都更快樂，並非剝削。

為什麼公司股價可以反映「未來信心」#

AOL 在 1990 年代發送無數免費光碟（被酒吧拿去當杯墊），把這筆錢列為「投資」（capitalized）而非「費用」。會計師震怒，要求重編，把 4 億美元列為費用。

到了世紀末 AOL 的市值達 1,500 億美元——那個爭議項目只佔市值的 0.25%。雙方都不算錯，但分析師大多沒投資 AOL，所以也沒占便宜。

你之所以不會把車當「明天緊急脫手價」來計算財富，是因為你預設「明天會繼續正常」。對未來的信心，本身就是價值的一部分。

拉比 Isaac 的三分之一法則#

塔木德時代拉比 Isaac 建議：

「一個人應永遠把他的金錢分成三份：三分之一在不動產、三分之一在商品、三分之一在現金。」

不動產#

• 「神創造更多人，但不創造更多土地。」
• 擁有部分不動產不只是經濟智慧，也帶來「目的感與歸屬感」。

商品（可流通的庫存）#

• 即使你是普通上班族也適用。
• 許多人靠維多利亞瓷偶、古董傢俱、舊槍械的買賣補貼收入——在 eBay、跳蚤市場流通。
• 額外的好處：這個習慣讓你不斷被提醒「我是個生意人」。

現金#

• 應對突發狀況。
• 把握意外機會。

拍賣現象與股市#

回到鞋店：如果幾個年輕人同時搶最後一雙鞋，店主可能改採競標——價格會被推得更高。即使不立刻成交，店主隔夜也會覺得自己更富了——這正是股市的縮影。

eBay 增加的是「總財富」#

老式叫賣商人經過村子：

• 從 A 家買一張閒置桌子（10 美元）。
• 賣給 B 家（20 美元）——B 家原本要花 60 美元買新的。
• A 家多 10 美元，B 家省 40 美元，叫賣商人賺 10 美元。
• 村子裡的總財富因為這一筆交易增加了 60 美元。

eBay 把這個流程乘以無數倍——這就是它的成功秘訣。

金錢必須流動#

希伯來文中有一個指「金錢」的字 zuz，原意是「移動」。

經濟焦慮時人們把錢藏進床墊——系統開始減速、進入衰退（甚至更糟）。

Lubavitcher Rebbe 的金錢觀#

布魯克林 Lubavitch 派領袖拉比 Menachem Mendel Schneerson 1983 年住棚節（Sukkot）演講：

「人各不同——天賦、資源、機會皆異。金錢被用於囤積、特權、剝削時會擴大這些差異；但金錢更適合用來『連結與平等化』。它是終極的抽象化工具——把貨物、才能、勞動轉換成可分享的商品。它是慷慨與合作的媒介，是把資源匯聚到共同目標的整合者。」

Aaron Feuerstein 與 Malden Mills#

1995 年 12 月，70 歲的 Aaron Feuerstein 麻州廠房（生產戶外衣料 Polartec）被燒毀。他沒有把 3 億美元保險金放進口袋退休——

• 留住所有員工繼續發薪水。
• 重建工廠。
• 落成典禮上以希伯來文禱告：「感謝宇宙至高的神，把生命與靈魂歸還給 Malden Mills 與我們的員工。」

一座重建的工廠就是「生命與靈魂」？是的。謀生這件事，與人的生命與靈魂無法分離。 金錢就是其關鍵。

像愛情一樣，金錢最好的擁有方式是「鬆開握緊的手」#

越緊抓金錢，越得不到金錢；越緊抓愛情，越得不到愛情。

解決方法：透過固定的慈善行為，象徵性地鬆開你對金錢的執著——下一章將深入探討這個矛盾的祕密。

通往繁榮的行動指引#

以下是作者在章末提供的具體行動清單：

• 重新培養可信賴度：拉比 Hillel 在《父輩遺訓》中說「承諾少於你能交付的」。建立鐵則——24 小時內回電、明確回答家人與同事的請求、需要拒絕就直接說「不」，避免含糊讓對方誤會。你必須在自己眼中也是個值得信任的人。
• 學會讀財務報表：拿一本好書（如 John Tracy 的《How to Read a Financial Report》）認真學三個月。再申請幾家公開公司的年報——尤其是你感興趣行業的——按部就班讀懂現金流量表。
• 製作並維護你個人的財務報表：用 Quicken 或 Microsoft Money。你必須清楚知道現況才能衡量改善——每月檢視一次。
• 找到屬於你的「熱帶島嶼」：有位牙醫賣掉診所環遊世界，發現那些島嶼沒電也用不了高科技牙醫器材；但他的潛水副業卻讓他在港灣為遊艇做水下維修——在西雅圖一文不值的技能，在南太平洋意外有價值。你的技能、經驗、興趣，必定在某些地方有意想不到的價值——找到那些人。